考前冲刺(六)
一、单项选择题：在以下各题所给出的4个选项中，只有1个选项符合题目要求，请将正确选项的代码填入括号内。
1．小王刚刚买了一年期的股票，假设股票市场一年可能出现5种情况，每种情况对应的概率和收益率如下表所示：

则根据表格所示数据，小王投资股票市场一年后的预期收益率为(      )。
A．15．75％
B．11．25％
C．1r．75％
D．20．75％

正确答案:C　解题思路：预期收益率取其概率即所占比率与收益率乘积的总和，带入相关数据可得E=0．05×50％+0．20×15％+0．15×-10％+0．25×-25％+0．35×40％=3．01。
 
2．关于连带责任保证和一般保证，下列说法不正确的是(      )。
A．两者是保证的两种不同类型，其承担的法律责任不相同
B．连带责任保证的债务人在主合同规定的债务履行期届满没有履行债务的，债权人可以要求债务人履行债务，但不可以要求保证人在其保证的范围内履行责任
C．一般保证的保证人在主合同纠纷未经审判或仲裁，并就债务人财产依法强制执行仍不能履行债务前，对债权人可以拒绝承担担保责任
D．一般保证的保证人在主债权履行期间届满后，向债权人提供了债务人可供执行财产的真实情况后，债权人放弃或者怠于行使权利致使该财产不能被执行，保证人可以请求人民法院在其提供可供执行财产的实际价值范围内免除保证责任

正确答案:B　解题思路：连带责任保证的债务人在主合同规定的债务履行期届满没有履行债务的，债权人可以要求债务人履行债务，也可以要求保证人在其保证的范围内履行责任。
 
3．某银行贷出了价值为10亿元人民币、等级为B的贷款，假定在第一年违约的总价值为2000万元人民币，第二年违约的总价值为1000万元人民币，则该类贷款第二年的边际死亡率为(      )。
A．3％
B．1．02％
C．1％
D．10％

正确答案:B　解题思路：边际死亡率(MMR)=等级为B的债券在发行第一年违约的总价值／处于发行第一年的等级为B的债券总价值。
 
4．下列不属于华尔街第二次数学革命的是(      )。
A．缺口分析
B．久期分析
C．欧式期权定价理论
D．资本资产定价模型CAPM

正确答案:D　解题思路：资本资产定价模型CAPM是20世纪60年代威廉?夏普提出的，揭示了在一定条件下资产的风险溢价，系统风险和非系统风险的定量关系，为金融资产的风险管理提供了重要的参考标准，属于华尔街第一次数学革命。
 
5．留置担保形式主要应用范围，下面选项不包括(      )。
A．保管合同
B．运输合同
C．加工承揽合同
D．非主要合同

正确答案:D　解题思路：留置担保形式主要应用于主要合同而非次要合同。
 
二、多项选择题：在以下各题所给出的5个选项中，至少有2个选项符合题目要求，请将正确选项的代码填入括号内。
6．巴塞尔委员会将商业银行面临的风险划分为八大类，关于这八大类风险的说法中，正确的是(      )。
A．商业银行的一个低信用等级客户由于企业破产，不能归还贷款，这反映了银行的流动性风险
B．次贷危机使得银行的资产价值下降，反映了银行的市场风险
C．LABOR浮动利率的短期波动，使得某商业银行不得减少高额的借贷款项，这反映了银行的市场风险
D．央行为减少流动性，提高法定准备金比率，降低了银行的贷款规模和盈利水平，这反映了银行的法律风险
E．某商业银行员工由于徇私舞弊，滥用职权，使商业银行在近期的衍生金融工具操作中损失惨重，这反映了银行的操作风险

正确答案:BCDE　解题思路：选项A是由于信用等级下降引起的损失，应为信用风险。
 
7．下列选项为马柯维茨"资产组合"理论的基本假设是(      )。
A．投资者的目的是使其预期效用最大化
B．投资者是风险喜好者
C．证券市场是有效的，即市场上各种有价证券的风险与收益率的变动及其影响因素都为投资者掌握或至少是可以得知的
D．投资者是理性的，即在任一给定风险程度下，投资者愿意选择预期收益高或预期收益一定、风险程度较低的有价证券
E．投资者用有不同概率分布的收益率来评估投资结果

正确答案:ACDE　解题思路：现代资产组合理论的发端始于哈瑞?马科维茨，他在上世纪50年代提出了关于满足投资者目的的各种最佳资产组合的分析理论。其中假设前提中，B选项投资者应为风险厌恶者。
 
8．下列选项关于计算VaR值的相关参数选择：置信水平、持有期的说法，正确的是(      )。
A．用来决定与风险相对应的资本，置信水平应取高
B．纯粹用于银行内部风险度量或不同市场风险的比较，置信水平可以适当放低
C．使用者是监管者，取决于其资产组合的特性，如果资产组合变动频繁，时间间隔要短
D．使用者是经营者，取决于成本和收益，时间间隔越短，成本越高
E．商业银行对交易账户一般每日计算VaR，是因为其资产组合变动频繁

正确答案:ABE　解题思路：使用者是经营者，取决于其资产组合的特性，如果资产组合变动频繁，时间间隔要短；使用者是监管者，取决于成本和收益，时间间隔越短，成本越高。
 
9．巴塞尔规定使用高级计量法定量标准，商业银行应满足(      )。
A．任何风险的测评体系都应该由操作风险的范围以及损失事件的类型组成
B．监管者要求银行将可预期的损失和不可预期的损失加总来计算其资本要求，除非银行可以保证其预期损失可以涵盖其所有的损失
C．为了测量各个不同的商业业务的最低资本要求，必须对不同的操作风险进行测量
D．任何基于内部模型法的风险衡量体系都有一定的关键特征，以满足监管者对内部模型法完整性的要求
E．银行的操作风险管理系统必须得到许可、生效，并且还应定期接受复查审核，这些复查审核应该包含银行的业务部门和监管部门两个方面

正确答案:ABCD　解题思路：E选项是巴塞尔规定的使用高级计量法标准的相关规定。
 
10．在开展操作风险与内部控制评估工作中，可以借助的资料和工具有(      )。
A．操作风险定义
B．损失事件分类
C．操作风险损失事件历史数据
D．各类业务检查报告
E．全员风险识别与报告

正确答案:ABCD　解题思路：E全员风险识别与报告是操作风险与内部控制评估的工作流程。
 
三、判断题：请判断以下各题的对错，正确的用A表示，错误的用B表示。
11．《巴塞尔协议》中规定，签署国银行的最低资本限额为银行风险资产的4％，核心资本不能低于风险资产的8％。
A．对
B．错

正确答案:B　解题思路：《巴塞尔协议》中规定，签署国银行的最低资本限额为银行风险资产的8％，核心资本不能低于风险资产的4％。
 
12．20世纪60年代以前，商业银行的风险管理主要偏重于资产业务的风险管理，强调保持商业银行资产的盈利性。
A．对
B．错

正确答案:B　解题思路：20世纪60年代以前，商业银行的风险管理强调保持商业银行资产的流动性。
 
13．担保是指为维护债权人和其他当事人的合法权益，提高贷款偿还的可能性，降低商业银行资金损失的风险，由借款人或第三方对贷款本息的偿还或其他授信产品提供的一种附加保障。
A．对
B．错

正确答案:A
 
14．损失类贷款是指在采取所有可能的措施或一切必要的法律程序之后，本息依然无法收回，或只能收回极少的部分。
A．对
B．错

正确答案:A
 
15．市场对冲是指对于无法通过资产负债表和相关业务调整进行自我对冲的风险，通过衍生金融市场进行对冲。
A．对
B．错

正确答案:A